Puntos de contacto
En una firma de valores de Wall Street, el gerente primario de relaciones para un cliente institucional no financiero es probable que sea un banquero senior de inversiones, especialmente uno con experiencia en suscripción de valores o fusiones y adquisiciones.
Alternativamente, si el cliente usa la firma de valores principalmente para realizar operaciones, una persona de ventas institucional o un ejecutivo de cuenta puede administrar la relación. En un banco comercial, ese gerente de relaciones está obligado a ser un oficial principal de préstamos , en el caso de un cliente que utiliza préstamos de ese banco.
El representante principal de un cliente institucional no financiero en sus relaciones con firmas de valores o bancos comerciales probablemente sea un gerente en su departamento de tesorería corporativa . En las relaciones con las empresas de gestión de inversiones que manejan las pensiones de los empleados y las cuentas 401 (k), un gerente en el departamento de recursos humanos puede ser el representante de la corporación.
Clientes de pequeñas empresas
Las pequeñas empresas, especialmente aquellas que no tienen deuda pública ni capital social, normalmente son tratadas como clientes minoristas . En general, sus cuentas serán atendidas por asesores financieros en firmas de valores o por funcionarios de préstamos a pequeñas empresas en bancos comerciales.
Clientes de la industria de servicios financieros
Existe una gran cantidad de transacciones con empresas en la industria de servicios financieros, incluso entre empresas grandes, integradas y diversificadas. En particular, las firmas de valores que actúan como creadores de mercado están obligadas a tener grandes volúmenes de transacciones diarias entre ellas, para administrar sus respectivos inventarios de valores y para llenar los pedidos de los clientes de valores que actualmente no poseen.
Además, la suscripción de valores a menudo requiere la organización de asociaciones ad hoc (llamadas "syndicates") entre varias empresas para distribuir los riesgos de suscripción y encontrar compradores para los valores que se ofrecen actualmente. Cuanto mayor sea la emisión de valores, mayores serán los sindicatos emisores y vendedores.
Individuos muy ricos
Personas con un patrimonio neto extraordinario (por ejemplo, aquellas con más de $ 100 millones en activos) pueden ser atendidas a través de canales de ventas institucionales, en lugar de a través de canales de asesoramiento financiero que atienden a clientes minoristas. Esto es particularmente cierto si estas personas tienen sus propios asesores financieros (u oficinas familiares) aparte de la firma en cuestión, y en su lugar usan esa firma estrictamente para ejecutar operaciones y obtener productos de inversión.
Líneas de negocios institucionales
Tenga en cuenta que ciertos departamentos y líneas de negocios dentro de la industria de servicios financieros se definen típicamente como de naturaleza institucional. La banca de inversión es un ejemplo, basado en la naturaleza de los clientes.
El comercio de valores es otro ejemplo; aunque esta función sirve tanto a clientes minoristas como institucionales, la preponderancia del volumen de negociación tiende a ser en nombre de las instituciones.
Además, la función de negociación tiende a tener vínculos estrechos con la función de banca de inversión, que crea valores que posteriormente se comercializarán en el mercado secundario.
Aunque los informes y análisis desarrollados por los departamentos internos de investigación de valores tienden a dirigirse a los asesores financieros minoristas y clientes minoristas, estos grupos probablemente se organizarán en la mitad institucional de una empresa diversificada.