Examen de asistente de ventas registrado
Estándares más altos en firmas más grandes
El examen de la Serie 11 es, esencialmente, una versión muy truncada y simplificada de las partes equivalentes del examen de la Serie 7 . Tenga en cuenta, sin embargo, que las empresas de corretaje minorista más grandes tienden a mantener a sus asistentes de ventas registrados a un nivel de conocimiento mucho más alto, que les exige pasar los exámenes de la Serie 7 y la Serie 66 , las mismas pruebas que deben aprobar sus asesores financieros.
Restricciones para los registrantes de la serie 11
Los asistentes de ventas registrados de la Serie 11 deben cumplir con estas restricciones en su actividad laboral:
- Deben estar físicamente presentes en las instalaciones de su firma miembro cuando aceptan y procesan pedidos de clientes no solicitados o cuando ofrecen cotizaciones de precios.
- Deben estar bajo la supervisión directa de un director debidamente registrado.
- Es posible que no ofrezcan consejos u opiniones de inversión.
- No pueden hacer recomendaciones.
- No pueden ingresar pedidos en nombre de la firma miembro en sí.
- No pueden aceptar o abrir cuentas nuevas.
- No pueden precalificar a los clientes existentes.
- Es posible que no acepten pedidos de títulos municipales o programas de participación directa.
- Es posible que no reciban compensación adicional directa o indirecta por el número o el tamaño de las transacciones que procesan.
Ventajas de los asistentes de ventas registrados
Un asistente de ventas registrado de la Serie 11 puede ser de particular valor para un asesor financiero ocupado o un equipo asesor financiero que recibe un volumen significativo de órdenes de compra no solicitadas de clientes en su libro de negocios .
Desventajas de los asistentes de ventas registrados
Un asistente de ventas registrado que está sujeto a las restricciones enumeradas anteriormente es un tomador de pedidos puro, que no puede ofrecer asesoramiento ni asesoramiento. Por lo tanto, el asesor financiero del registro puede querer manejar órdenes no solicitadas, para ofrecer tales consejos a los clientes cuando corresponda, cuando estas órdenes puedan ser desaconsejables.
Contenido del examen
El examen de la Serie 11 consta de 50 preguntas y toma una hora. Un puntaje de 70% es una calificación aprobatoria. Las principales áreas temáticas cubiertas en el examen son:
- Tipos de valores
- Cuentas de clientes y pedidos
- Los mercados de valores
- Regulaciones de la industria de seguridad
Más particularmente, el examen de la Serie 11 prueba el conocimiento de:
- Clases de acciones comunes; valor de mercado / precio actual; acciones fraccionarias
- Tipos de acciones preferidas, tales como tasa acumulativa, convertible, invocable y ajustable / variable
- La distinción entre acciones comunes y preferentes y títulos de deuda
- Tipos de opciones y terminología básica
- Recibos / acciones depositarios estadounidenses (ADR y ADS)
- Fideicomisos de inversión inmobiliaria (REIT)
- Tipos de productos de compañías de inversión y fondos cotizados (ETF)
- Tipos de cuentas y las transacciones que se pueden realizar en cada
- Aceptando pedidos de clientes y transmitiéndolos para su ejecución
- Tipos de transacciones y pedidos y cuando se usan
- Información que debe registrarse en un ticket de pedido del cliente
- Determinación de la capacidad del cliente de entregar valores para ser vendidos
- Requisitos de liquidación
- Los mercados de valores y las diferencias entre los mercados de subastas y distribuidores
- Terminología relacionada con transacciones de valores
- Requisitos vigentes durante las interrupciones de la negociación
- Roles de la SEC y la Reserva Federal
- Roles de FINRA y otras organizaciones autorreguladas
- La Ley del Mercado de Valores de 1934
- Uso de información privilegiada
- Reglas de FINRA y NASD sobre registro, calificación y educación continua
- Reglas de conducta profesional
- Procedimientos de supervisión y cumplimiento en firmas miembro